Ray Gordon tem 12 anos e não tem medo de nada. Por isso, o dia no Parque do Terror foi ótimo, com direito a experimentar todos os brinquedos sinistros, como a horrível Sala de Espelhos e o Escorregador da Morte. Mas seu irmão, Brandon, tem medo de tudo. Inclusive do Infeliz, o boneco ventríloquo que Ray ganhou na Casa do Arrepio, a loja de suvenires do parque. Ray a-d-o-r-a assustar seu irmãozinho, porém, desde que eles voltaram desse passeio, coisas realmente macabras estão acontecendo. E Ray jura que não é culpa dele! O mais estranho é que, sempre que algo tenebroso acontece, o tal boneco está por perto, com seu sorriso malévolo que... Ops, ele piscou? Não adianta se esconder embaixo da cama! O pior pesadelo ainda está por vir: a festa de fim de ano. Será que Ray terá um terrível e Infeliz ano-novo?